Жил был царь. У него была дочь. И был у него какой то типо боярин Полкан. Царь хотел их поженить, но Забава(царевна) не хотела. Зато Полкан хотел, что бы стать царём. В Забаву влюбился крестьянин, а Забава полюбила его. Вскоре Забава объявила, что выйдет за того, кто построит летучий корабль. Полкан незнал, как построить, и крестьянин тоже. Крестьянин построил обычный корабль, и пошёл к водяному спрашивать, как заставить его летать. Водяной сказал, что нужно ийти к бабам ягам, а когда Крестьянин пришёл к ним, то увидет, как они взлетают на ступах и запомнил волшебные слова, которые они говорили: "Земля прощай, Добрый путь". Запомнил и пошёл домой.
Пока он ходил, Полкан нашёл его корабль и присвоил его себе. Но крестьянин стал говорить, что это его корабль, и как доказательство сказал волшебные слова. Но успел сказать только "Земля прощай" потому что его связали и бросили в воду... Пошёл Полкан к царю и показал корабль. Царь залез на корабль, сказал земля прощай, а корабль поднялся наполовину и не шевелится. Царь запросил полкана о помощи, но тот соглашался только за корону. Делать нечего - царь согласился. Царь вылез а Полкан стал царём. Пришёл он к Забаве, а та сбежала. А крестьягина в то время освободил водяной. Встретились Забава и крестьянин, и залезли вместе на корабль. Сказали "добрый путь" и улетели далеко....