В первом варианте необходимо добавить "to" после "say", чтобы предложение было правильным. Ошибся, когда ответил в первый раз, прошу прощения.
What do you want to say TO me? Что ты хочешь мне сказать ?
What do you want me to say? Что ты хочешь, чтобы я сказал?